Dla wielu nowych traderów wiele sposobów handlu na rynkach finansowych może wydawać się dość onieśmielające. Jednak większość tych metod można podzielić na dwie grupy: pierwsza to analiza fundamentalna, a druga to analiza techniczna rynków finansowych. Niektórzy traderzy używają obu, ale większość obecnie skupia się na analizie technicznej z bardzo ważnych i konkretnych powodów, o których dowiesz się podczas dalszej lektury.
Rynek poddaje wszystko w dół
Zwolennicy analizy technicznej (AT) twierdzą, że wszystkie czynniki wpływające na cenę są już zawarte w cenie. Wynika to z przekonania, że zachowanie cen odzwierciedla zmiany w podaży i popycie. Innymi słowy, analityk techniczny zakłada, że nie ma potrzeby badania czynników, które wpływają na cenę instrumentu lub przyczyn jego spadku lub wzrostu. Rynek wie wszystko i kształtuje cenę, dlatego należy analizować wykresy i wskaźniki AT, aby skutecznie ocenić, w jakim kierunku porusza się rynek. Nie oznacza to, że analitycy techniczni obalają twierdzenia, że warunki ekonomiczne są przyczyną wyników giełdowych. Po prostu wierzą, że łatwiej jest zrozumieć i przewidzieć zachowanie rynku, analizując wykresy.
Trend cenowy
Przygotowując wykresy cenowe, analityk techniczny próbuje zidentyfikować trend, w którym ceny się zmieniają. Wczesna ocena trendu pozwala na transakcję, która powinna przynieść zysk (kupuj, gdy trend jest w górę, sprzedawaj, gdy trend spada). Dzieje się tak, ponieważ analitycy spodziewają się, że trend będzie się utrzymywał, a nie odwracał.
Historia się powtarza
Studiując karty, można znaleźć w nich powtarzające się wzory (formacje), które wynikają z powtarzania się ludzkich zachowań w określonych sytuacjach. Znając najczęstsze wzorce (wzorce), analitycy starają się znaleźć je w bieżących notowaniach i na tej podstawie przewidzieć przyszłe zachowanie cen. Krótko mówiąc, analityk techniczny to ktoś, kto bada wpływ zachowań rynkowych (ceny) i szuka trendów i wzorców (wzorców) na wykresach, aby pomóc przewidzieć zachowanie rynku. Analitycy wspierają się nawzajem w swojej pracy, m.in. wskaźniki, które pomogą Ci lepiej zrozumieć ruchy cen. Najpopularniejsze z nich są opisane na stronie wskaźników.
Przykłady analiz technicznych można znaleźć na stronie głównej Prosto z-market.
Inwestorzy, którzy chcą spróbować swoich sił w AT, powinni zobaczyć stronę z wykresem.
Możesz przeczytać o różnicach między analizą techniczną i fundamentalną w tym artykule, korzystając z powyższego linku. Ale w tym tekście omówimy odpowiedź na pytanie, kiedy powstała analiza techniczna i jakie są jej założenia. Dowiesz się również, jak przeprowadzać analizę techniczną rynków finansowych, jak zacząć korzystać z najlepszego oprogramowania do analizy technicznej na rynku, które wskaźniki są najlepsze do handlu i jak zostać mistrzem analizy technicznej na rynku Forex i innych rynkach.
Co to jest analiza techniczna?
Na rynku Forex, podobnie jak na wielu innych rynkach, jednym ze sposobów przewidywania przyszłych zmian cen jest analiza techniczna. Czym więc jest analiza techniczna? Polega na badaniu zasadności zmian cen określonych aktywów. Istnieje wiele sposobów identyfikacji tych wzorców na rynku, ale większość techników koncentruje się na następujących kwestiach:
Wzorce analizy technicznej na wykresach cenowych. W tym podejściu technicy wykorzystują narzędzia graficzne, takie jak linie poziome, linie trendu i poziomy Fibonacciego, aby zidentyfikować znane klasyczne wzorce cenowe, takie jak symetryczne trójkąty lub wzorce konsolidacji. Te wzorce podkreślają wyraźną siłę lub słabość kupujących i sprzedających na rynku.
Analiza techniczna formacji świecowych. W tym podejściu technicy używają pewnego rodzaju wykresu cenowego zwanego wykresem świecowym. Pokazują one poziomy otwarcia, zamknięcia, najwyższe i najniższe ceny w danej jednostce interwału, aby określić rekomendacje dla zachowań kupujących i sprzedających w krótkim okresie.
Wskaźniki analizy technicznej. W tym podejściu technicy wykorzystują ceny akcji, aby zrozumieć warunki rynkowe. Na przykład niektóre wskaźniki pokazują, kiedy rynek jest wykupiony lub wyprzedany. Inne wskaźniki również dają wyobrażenie o tempie wzrostu i spadku.
Istnieje wiele sposobów wykonywania AT na danym instrumencie. We wszystkich przypadkach technik wykorzystuje ceny historyczne, aby znaleźć rozpoznawalne i powtarzalne wzorce – wzorce zachowania cen. Handlowcy następnie wykorzystują te wzorce, aby pomóc im określić aktualne warunki rynkowe oraz potencjalne punkty wejścia i wyjścia.
Patrzymy na pary walutowe z perspektywy pięciu danych historycznych: ceny otwarcia, ceny zamknięcia, ceny wysokiej i ceny niskiej. Piąta informacja to wolumen, ale może to być problematyczne na rynku Forex, ponieważ jest to rynek pozagiełdowy, więc nie możemy mierzyć wolumenu w taki sam sposób, jak analiza techniczna akcji. Platforma Rynków Finansowych ma charakter statystyczny, ponieważ analizuje dane ilościowo i nadal można ją łatwo przedstawić w formie diagramu.
Początek analizy
Analiza techniczna rynków finansowych istnieje tak długo, jak rynek jest napędzany przez podaż i popyt. Pierwsze historyczne zapisy AT datowane są na ok. XVII wiek, korzystali z niej holenderscy kupcy, a w XVIII wieku korzystali z niej japońscy handlarze ryżem. Pod koniec dziewiętnastego wieku metody analizy technicznej zyskały na popularności, która została wprowadzona do masowego użytku przez założyciela i redaktora The Wall Street Journal, Charlesa Dowa. Wśród jego współczesnych rodaków pionierami AT byli m.in. Ralph Nelson Elliott, twórca słynnej teorii fal Elliotta; William Delbert Gann, twórca teorii Ganna; oraz Richard Demille.
Wyckoff był najprawdopodobniej pierwszym psychologiem na rynku, który uznał, że wszystkie historyczne dane zapisane na wykresie najlepiej rozpatrywać jako jeden umysł. Jego nauki są nadal wykładane na kilku najlepszych uniwersytetach w USA.
Przez większość XX wieku i na przestrzeni dziejów analiza techniczna była ograniczona do tworzenia wykresów, jako że obliczenia statystyczne ogromnych ilości danych były niedostępne. Tym samym nie były dostępne żadne wskaźniki analizy technicznej. Oznacza to również, że teraz – gdy mamy erę cyfrową – mamy do czynienia prawdopodobnie ze złotym wiekiem analizy technicznej i jest to odpowiedni moment, aby dowiedzieć się więcej na jej temat.
Czy analiza techniczna rynków finansowych działa?
Na rynki finansowe wpływa wiele czynników, w tym np. polityka monetarna prowadzona przez banki centralne, polityka fiskalna rządów oraz wiele wewnętrznych czynników ekonomicznych determinowanych zarówno przez firmy, jak i konsumentów. Zbadanie wszystkich tych czynników, zrozumienie ich wpływu na różne aktywa i rynki oraz poznanie, które czynniki mają największy wpływ, to bardzo złożone zadanie.
Co równie ważne, podczas analizy tych czynników marketerzy mogą popełniać błędy w określaniu przyczyny i skutku. Dotyczy to zwłaszcza inwestorów detalicznych, którzy mają ograniczony czas i koncentrację. Dobrą wiadomością jest jednak to, że istnieje pewien rodzaj skrótu, który pozwala analitykom skupić całą swoją uwagę tylko na jednym rodzaju danych – akcji cenowej. Znana również jako analiza wykresów, analiza techniczna pozwala traderom analizować ceny historyczne.
Jak wspomniano powyżej, analiza fundamentalna to badanie danych ekonomicznych (takich jak dane o sprzedaży detalicznej, raporty o inflacji, dane o zatrudnieniu itp.) lub wiadomości o firmach i raporty o zarobkach w celu zidentyfikowania trendów rynkowych i możliwych punktów zwrotnych lub zmian w ruchu firma. na konkretnym rynku. Podczas gdy analiza fundamentalna jest przydatna na niektórych rynkach, takich jak giełda, metody analizy technicznej są znacznie bardziej powszechne.
Jednym z powodów, dla których narzędzia analizy technicznej są tak popularne, jest to, że coraz więcej osób korzysta z analizy technicznej do podejmowania decyzji handlowych, co czyni ją jeszcze bardziej efektywną. Wielu traderów korzysta z połączenia analizy technicznej i analizy fundamentalnej, ponieważ gdy wnioski z obu badań pokrywają się z kierunkiem ruchu na rynku, zwykle uważa się, że jest to okazja do otwarcia pozycji z większym prawdopodobieństwem.
Zalety analizy technicznej. Podstawy analizy technicznej
wymagają tylko kilku narzędzi, które są dostarczane z platformą Admirals MetaTrader za darmo.
Analiza techniczna Forex może czasami prowadzić do zwiększonego prawdopodobieństwa, że cena poruszy się w określonym kierunku, co pozwala na określenie optymalnych poziomów wejścia i wyjścia
Narzędzia analizy technicznej, w tym wskaźniki, mogą pomóc w identyfikacji korzystnych warunków dla rozpoczynania transakcji (konfiguracji )
Wady analizy technicznej:
AT, ze względu na szerokie zastosowanie, może powodować bardzo gwałtowne ruchy na rynku, gdy kilku traderów dochodzi do tych samych wniosków. Na niektórych rynkach analizę techniczną należy zawsze łączyć z analizą fundamentalną.
Zalety analizy fundamentalnej:
Pomaga zrozumieć, dlaczego rynek rośnie lub spada. W połączeniu z analizą techniczną może to prowadzić do wniosków dotyczących długoterminowych trendów.
Wady analizy fundamentalnej:
Jest tak wiele narzędzi analizy fundamentalnej, że mogą występować niespójności w wymowie różnych danych – niektóre mogą być dobre, a inne złe. To może być mylące. Śledzenie wszystkich istotnych wiadomości może zająć trochę czasu.
To, że analiza fundamentalna coś mówi, nie oznacza, że rynek na to zareaguje. Na przykład, nawet jeśli dane gospodarcze z USA są słabe, nie oznacza to, że dolar amerykański jest słaby, ponieważ jeśli wszystkie inne waluty radzą sobie słabo, inwestorzy mogą zdecydować się na utrzymanie dolara amerykańskiego, ponieważ jest to waluta dolara amerykańskiego. największą gospodarką świata, więc prawdopodobnie odbuduje się szybciej niż inne kraje. Analiza wyników różnych danych finansowych, takich jak raporty o inflacji lub zestawienia dochodów przedsiębiorstw, trwa znacznie dłużej.
Czynniki te sprawiają, że analiza techniczna jest bardziej uniwersalna niż analiza fundamentalna. Inwestor, który opiera się na analizie fundamentalnej, zawsze musi odpowiedzieć na pytanie, dlaczego wartość porusza się w tym czy innym kierunku. Z drugiej strony osoba, która ufa analizie technicznej, nie musi znać odpowiedzi na to pytanie. Wystarczy, że widzi przewagę popytu nad podażą lub odwrotnie.
Dodatkowo w handlu krótkoterminowym, a także na rynkach lewarowanych, gdzie korzystamy z dźwigni finansowej, bardzo ważny jest moment wejścia w pozycję. Tutaj również analiza techniczna ma tę zaletę, że jest podstawą. Tylko wykres może pokazać najlepszy moment do handlu. Na rynkach lewarowanych, gdzie potrzebujemy tylko niewielkiego depozytu zabezpieczającego, aby zająć pozycję, bardzo ważne jest, gdzie handlujemy, ponieważ dźwignia pomnaża nasze zyski i powiększa nasze straty. Po prostu możemy nie przetrwać dużej korekty, która spowoduje, że zostaniemy wyrzuceni z rynku, a wtedy cena pójdzie tak, jak chcemy.
Analiza techniczna kontra analiza rynku
Analiza międzyrynkowa to dość nowa technika analizy rynku. w sklepie. Rynek kontraktów terminowych znacznie się rozwinął w latach 80., oferując stopy procentowe, pary walutowe i wiele innych instrumentów finansowych. W tym czasie zaobserwowano powiązania pomiędzy głównymi segmentami rynków finansowych, tj. akcjami, obligacjami, rynkami walutowymi i towarowymi. Żaden z tych rynków nie działa w oderwaniu od innych rynków.
Zaobserwowano, że rynki akcji poruszają się w tym samym kierunku co obligacje, z tym wyjątkiem, że zmiany trendów na rynku stóp procentowych występują wcześniej. Z drugiej strony zmiany na rynku długu poprzedzone są zmianami na rynku surowców, zwłaszcza złota i ropy, które powodują zmiany poziomu inflacji, co z kolei wpływa na stopy procentowe, które ostatecznie są ściśle powiązane z obligacją. w sklepie. Przy tym wszystkim rynek walutowy jest generalnie mieszany, zwłaszcza dolar amerykański, który jest ujemnie skorelowany z wymienionymi wyżej towarami.
Analiza techniczna
Analiza międzyrynkowa potwierdza jednak tylko pewne przewidywania, które powinny wynikać z analizy fundamentalnej lub analizy technicznej. Wielu uważa, że analizę fundamentalną należy łączyć z analizą techniczną. Wydaje się to dość trafne, bo analiza fundamentalna odpowiada na pytanie, czy warto kupować, bo jest tanio, czy wręcz przeciwnie, jest za drogo i warto pozostać poza rynkiem lub sprzedać na krótki czas . . . Z kolei analiza techniczna daje odpowiedź na pytanie, kiedy i gdzie kupić lub sprzedać. Jeśli zwiększymy korelacje pomiędzy poszczególnymi rynkami i wszystkie sygnały się wzmocnią, zdecydowanie mamy większą szansę na osiągnięcie zysku.
AT Forex – Elementy ogólne
Analiza techniczna Forex wykorzystuje wiele narzędzi, technik i metod, wszystkie związane z wykresem. Analiza graficzna jest ważna, ponieważ wykresy są tylko graficzną reprezentacją cen historycznych. Pozwala to na łatwe wyszukiwanie określonych wzorów. Modele te nazywane są modelami cenowymi. Analiza techniczna dzieli ceny między innymi na ciągłe lub odwrotne. Zwiększają prawdopodobieństwo wygrania biznesu.
Głównym zadaniem technicznego analityka giełdowego jest identyfikacja trendu i próba przewidzenia jego trwania. Opracowano i udoskonalono szereg narzędzi do mapowania, aby zidentyfikować najważniejsze wzorce. Od linii wsparcia lub oporu po wskaźniki techniczne wykreślane na prawdziwych wykresach.
Analizę techniczną definiujemy jako krótkoterminową analizę opłacalności inwestycji giełdowych na podstawie zmian cen akcji, wartości zapasów, wielkości zamówień i wskaźników technicznych.
Analiza techniczna służy do określenia prawdopodobnego przyszłego ruchu cen akcji w oparciu o jego przeszłą wycenę, biorąc pod uwagę wszystkie czynniki, które wpłynęły lub mogły wpłynąć na ich podaż i popyt.
Jednym z podstawowych założeń analizy technicznej jest to, że ceny akcji są określane przez podaż i popyt. Nawet zwolennicy analizy fundamentalnej nie powinni kwestionować tego oczywistego założenia – w końcu prawo podaży i popytu jest jednym z głównych praw ekonomicznych rządzących rynkiem. Inwestor kierujący się analizą techniczną może osiągnąć wyższy niż przeciętny zwrot, który jest generowany przez różnicę cen akcji, przy umiejętnych transakcjach kupna-sprzedaży. Nie ma znaczenia, czy spółka, której akcje kupuje, jest dobra i ma dobre perspektywy na przyszłość, po prostu generuje sygnał, który wskazuje, czy akcje należy kupić, czy sprzedać. To ostatnie dotyczy jednak tylko „zaprzysiężonych techników”, którzy zaprzeczają fundamentalnym założeniom podejmowania decyzji inwestycyjnych. Inwestorzy i analitycy, którzy stosują (lub przynajmniej pozwalają) obie metody, nadal zwracają uwagę na to, „co kupują”, a nie tylko „kiedy kupują”.
Analiza techniczna zakłada, że zjawiska giełdowe wyprzedzają zjawiska ekonomiczne, a mechanizmem dyskontowym przyszłości jest rynek. Analitycy techniczni wolą analizować trendy rynkowe niż dane statystyczne. Analiza techniczna opiera się na trzech podstawowych zasadach:
zmiany podaży i popytu na giełdzie znajdują odzwierciedlenie w cenach akcji,
zmiany cen akcji podlegają długoterminowym trendom,
proces na giełdzie powtarza się. samego siebie
Analiza techniczna wykorzystuje dwie grupy narzędzi – historyczne wykresy giełdowe i wskaźniki techniczne. Według analityków technicznych, wykresy pokazują pewne graficzne wzorce przeszłych akcji cenowych. Są to tak zwane wzorce techniczne i mają tendencję do powtarzania się, co pozwala przewidzieć kierunek przyszłych cen akcji. Wskaźniki techniczne natomiast opisują obecny stan rynku akcji – na podstawie tej diagnozy tworzona jest prognoza na przyszłość.
Trendy
trend długoterminowy – zgodnie z teorią Dow jest to liniowa zmiana ceny trwająca co najmniej 1 rok, w praktyce trend długoterminowy to trend trwający dłużej niż 3 miesiące,
trend średni trwający . od 3 tygodni do 3 miesięcy,
trend krótkoterminowy – tego typu trendy są częścią ruchów cen na wyższych poziomach, które zwykle trwają 2-3 tygodnie.
Minimalna liczba punktów do narysowania linii trendu wynosi 2, ale wymagana jest trzecia ocena, aby potwierdzić, że linia jest prawidłowa. Dla kompletności należy zauważyć, że w zależności od kierunku istnieją orientacje: w dół, w górę i na boki (w poziomie). Analiza techniczna sprawdza się najlepiej na dwóch pierwszych trendach, a jedna z podstawowych zasad inwestowania sugeruje grę w aktualny trend. Bardzo często na wykresach giełdowych i indeksowych pojawiają się kanały trendów, które pozwalają na dość efektywne „granie” z trendami wtórnymi.
Poziomy wsparcia i oporu
poziomy wsparcia i oporu są najpotężniejszymi narzędziami używanymi do określania, kiedy wejść i wyjść z rynku. W klasycznej analizie poziom wsparcia jest określany przez poziom dna poprzedniego spadku, a poziom oporu to poziom poprzedniego szczytu. Jednak inne techniki są używane do określania poziomów wsparcia i oporu, w tym techniki japońskie (analiza świecowa), które nadają priorytet oknom (lukom) i środkom świec (okno wznoszące i środek korpusu białej świecy). tworzy wsparcie, podczas gdy malejąca szczelina i środek korpusu czarnej świecy tworzą opór).